Колонисты, приезжавшие вместе с донатариями, также получали участки земли, которые назывались "сесмариас". Значительная часть сесмариас превратилась в плантации сахарного тростника. Сесмариас явились основой для возникновения земельных латифундий (фазенд). Владельцы фазенд - фазендейро - основывали на своих землях предприятия по обработке сахарного тростника
Первые сахарные плантации появились в 1533 г. в Сан-Висенте (ныне штат Сан-Паулу), откуда центр возделывания сахарного тростника переместился на северо-восток, в капитанства Пернамбуку и Баия. Кроме сахарного тростника на фазендах выращивали маниоку, рис, маис и фасоль, служившие главными видами питания населения колонии.
Для обработки земли требовалась рабочая сила, и с первых лет колонизации в Бразилии начали использовать труд рабов-индейцев, а позднее - негров.
В течение XVI и особенно XVII и XVIII вв. на поиски золота и других сокровищ, а также для захвата индейцев и продажи их в рабство в глубь лесов отправлялись специально создававшиеся для этого вооруженные отряды- "бандейрас". Их экспедиции способствовали присоединению к Бразилии огромных внутренних районов материка
С 1574 г. для работы на плантациях стали привозить черных рабов из Африки. Жестокая эксплуатация на плантациях приводила к бегству рабов в леса. В 1630 г. беглыми рабами-неграми была основана Республика Пальмарес, просуществовавшая более полувека (1630-1697 гг.). В период расцвета в этом своеобразном государстве насчитывалось около 20 тыс. жителей. Любой беглый раб был полноправным членом этой республики. На протяжении нескольких девятилетий Пальмарес оставался центром притяжения всех беглых негров-рабов. С этим, естественно, не могли смириться латифундисты.
В 1694 г. была создала специальная армия для уничтожения негритянской республики. Защитники Пальмареса сражались до конца, а когда сопротивление стало бесполезным, оставшиеся в живых предпочли смерть плену и бросились со скалы. В 1696-1697 гг. были разрушены последние жилища Пальмареса.
К концу XVIII и началу XIX в. в Бразилии насчитывалось от 3 до 3,5 млн. жителей, из которых 30% составляли негры. К концу XVII в. позиции Бразилии в производстве сахара оказались сильно подорванными в результате конкуренции со стороны Кубы и Антильских островов. В это время на территории внутренней провинции Минас-Жерацс были обнаружены золото (1698 г.) и алмазы (1729 г.). Это вызвало большой приток населения в Динас-Жерайс. Через 25 лет после открытия золота в этой провинции уже жило более половины населения Бразилии, основным занятием которого до конца XVIII в. оставалась добыча золота и алмазов. В 1763 г. столица колонии была перенесена из Баии в Рио-де-Жанейро, который был главным портом по вывозу золота. Развитие горнодобывающей промышленности стимулировало подъем животноводства и земледелия как в Минас-Жерайсе, так и в соседних провинциях - Сан-Паулу и Рио-де-Жанейро.
Однако расцвет горнодобывающей промышленности был непродолжительным. В связи с истощением основных месторождений и падением мировых цен на золото и алмазы к концу XVIII в. их добыча утратила свое значение. Основой экономической жизни колонии вновь стало земледелие - возделывание сахарного тростника, хлопчатника, табака и кофе.
По мере того как Португалия утрачивала положение мировой торговой державы и беднела, эксплуатация Бразилии приобретала все большее значение. С середины XVII и особенно в XVIII в. усиливается колониальный гнет португальских властей: вводятся многочисленные торговые ограничения и монополии, устанавливаются запреты на производство любых товаров, конкурирующих с португальскими, увеличиваются налоги. Недовольство действиями португальских властей порождало в колонии открытые выступления.