Положение изменилось после Февральской и Октябрьской революций 1917 года. В Башкортостане развернулось рабочее, крестьянское и национальное движение. Различные слои башкирского населения требовали признания башкир нацией, имеющей право на самоопределение.
В ноябре 1917 года Башкирское областное шуро провозгласило автономию Башкортостана в составе Российской республики. В декабре этого же года на третьем Всебашкирском учредительном курултае была утверждена автономия так называемой Малой Башкирии (девять восточных кантонов) и образовано Башкирское правительство, во главе которого стал лидер башкирского национально-освободительного движения, востоковед-тюрколог Ахметзаки Валидов. К ведению Башкортостана были отнесены обеспечение общественной безопасности, сбор и расходование налогов, суд, вооруженные силы, народное образование, распоряжение капиталами, землей, недрами, лесами, водами республики и пр. В начальный период гражданской войны, из-за разногласия с большевиками, Башкирское правительство, и созданный им Башкирский корпус, поддержали созданный в Самаре Комитет членов Учредительного собрания. Однако, вскоре после установления диктатуры Колчака в Омске, правительство Валидова, выступавшее за автономию Башкортостана, перешло на сторону Советской власти. С февраля 1919г. полки Башкирского корпуса сражались на стороне Красной Армии. 21 февраля 1919 г. в селе Темясово на съезде представителей башкирских полков было образовано Временное правительство Башкортостана - Военно-революционный комитет, а уже 20 марта этого же года в Москве было подписано "Соглашение центральной Советской власти с Башкирским правительством о Советской Автономии Башкирии". Автономная республика была создана в пределах Малой Башкирии и включала южные, юго-восточные и северо-восточные части современной территории Башкортостана. 19 мая 1920 г. ВЦИК и СНК РСФСР приняли постановление "О государственном устройстве Автономной Советской Башкирской Республики", в котором определялись взаимоотношения органов государственной власти республики и Российской Федерации. Последствия гражданской войны и всеобщей разрухи в РСФСР коснулись и Башкортостана. В результате голода 1921-22 гг. населения республики сократилось на 22 процента, вдвое уменьшилось число посевных площадей. Только в 1928 г. мелкая кустарная промышленность достигла своего довоенного уровня. В целом, к этому времени Башкортостан все еще оставался аграрным краем. Рост промышленного производства начался на рубеже 20-30-х годов, после осуществления сплошной коллективизации на селе. За годы первой пятилетки в Башкортостане была осуществлена реконструкция Белорецких заводов, ставших крупнейшими предприятиями страны по производству высококачественной стали, было построено 35 новых заводов, фабрик и электростанций, развернулось сооружение ряда крупных предприятий.
Одним из них был Ишимбаевский нефтепромысел, положивший начало нефтедобывающей промышленности Башкортостана. К концу первой пятилетки республика из аграрной превратилась в аграрно-индустриальную; в 1932 г. удельный вес промышленности составил 50 процентов валовой продукции сельского хозяйства. Во второй и третьей пятилетках было сооружено свыше 70 крупных предприятий, в том числе железная дорога Уфа - Ишимбаево, нефтепровод Ишимбаево-Уфа, Ишимбаевский нефтеперегонный и Уфимский крекинговый заводы, освоено производство авиадвигателей и комбайновых моторов. Получило распространение социалистическое соревнование, развивалось стахановское движение. В то же время между темпами развития тяжелой индустрии, легкой и пищевой промышленности образовался большой разрыв. Например, во второй пятилетке капвложения в пищевую промышленность составили 6,6 процента, в легкую - 1,6 процента всех затрат. Непросто складывалась общественно-политическая жизнь в республике в 20-30-е гг. Как и в других регионах страны в Башкортостане развернулась борьба против так называемых "левых" - троцкистов, "правых" - бухаринцев и т.д. В 30-е гг., в ходе обсуждения проекта новой Конституции СССР, представители башкирской общественности предложили преобразовать две автономные республики - Башкортостан и Татарстан - в союзные. Сталин отверг это предложение. В июне 1937 г. 10-й Всебашкирский съезд Советов принял Конституцию республики, составленную по образцу Конституций СССР и РСФСР.